基金与其他金融工具的比较

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所属分类:投资理财

  1 .基金与银行储蓄存款之间的差异

  ( 1 )性子差异。

  基金是一种受益凭证,基金财富自力于基金治理人;基金治理人只是受托治理投资者资金,并不肩负投资损失的风险。银行储蓄存款显示为银行的欠债,是一种信用凭证;银行对存款者负有法定的保本付息责任。

  ( 2 )预期年化预期收益与风险特征差异。

  基金预期年化预期收益具有一定的颠簸性,投资风险较大; 银行存款预期年化利率相对牢靠,投资者损失本金的可能性很小,投资相对对照平安。

  ( 3 )信息披露珠平差异。

  基金治理人必须定期向投资者宣布基金的投资运作情形; 银行吸收存款之后,不需要向存款人披露资金的运用情形。

  2 .基金与股票、债券之间的差异

  ( 1 )反映的经济关系差异。

  股票反映的是一种所有权关系,是一种所有权凭证,投资者购置股票后就成为公司的股东; 债券反映的是债权债务关系,是一种债权凭证,投资者购置债券后就成为公司的债权人;基金反映的则是一种信托关系,是一种受益、凭证,投资者购置基金份额就成为基金的受益人。

  ( 2 )所筹资金的投向差异。

  股票和债券是直接投资工具,筹集的资金主要投向实业领域;基金是一种间接的投资工具,所筹集的资金主要投向有价证券等金融工具或产物。

  ( 3 )投资预期年化预期收益与风险巨细差异。

  通常情形下,股票价钱的颠簸性较大,是一种高风险、高预期年化预期收益的投资品种;债券可以给投资者带来较为确定的利息收入,颠簸性也较股票要小,是一种低风险、低预期年化预期收益的投资品种;基金投资于众多金融工具或产物,能有用涣散风险,是一种风险相对适中、预期年化预期收益相对稳健的投资品种。